课程背景
当前，国有公司“两金”（存货和应收账款）管控已成为国资委考核的核心指标，政策刚性持续增强。可是，多数国企仍面临“买方准入失控、合同条款漏洞、部门协同低效”等等痛点，导致资金占用高企、现金流承压，甚至引发经营隐患。传统管控模式中，“财务单打独斗、业务和风控脱节”的问题突出，亟需构筑“政策落地-全流程管控-跨部门协同-长效制度”的系统解题打法。
本课立足国企管控实际，直击“两金”管控的政策卡点和实操难点，助力管控层达成从被动合规到主动创效的转型。
课程收益
• 精准解读最新政策考核红线和合规要求
• 掌握“两金”全流程管控的跨部门协同推演
• 可复用的买方评级和合同风控抓手
• 拉升清收实战中的法财税协同本领
• 构筑贴合国企的“两金”长效管控架构
【课程特色】
• 遵循“政策-理论-模型-实证”四维推演链
• 政策和实操深度绑定，落地路径清晰
• 全流程抓手包支撑，即学即用
• 国企标杆实例拆解，贴合管控实际
• 锁住管控层视角，兼顾系统认知和决策力
课程大纲
模块一：政策红线和“两金”黑洞的破解推演
1.0实例导入：两巨头的合同纠纷
交流研讨：多视角解构，找出问题根源
《国有公司合同管控合规指引》（国资发法规〔2023〕15号）第7条
1.1国家政策刚性要求
国务院国资委《关于中央公司两金管控的指导意见》（国资发财评〔2023〕18号）
中央政策三层级：
第一层：刚性指标层
存货周转率年拉升率≥8%
应收账款周转天数（DSO）压降标的≤业界出色值1.2倍
两金占流动资产比重年降幅≥5%
第二层：
操作规范层
《合同管控指引》第9条
第三层：
问责制度层
《违规经营投资责任追究办法》第21条
1.
政策落地传导公式
2. 公司执行成效=三大指标完成度×操作规范执行率×问责触发概率
2025年业界差异化考核红线
3.
1.2经营推演数学模型
两金黑洞公式
实例运用：
腾讯案解说
1.3财务传导制度实证模型
两金周转率拉升的链式效应以及模型
实例：中某集团2023年借助两金压降释放信贷额度40多亿元，在实际应用里，带息负债率下降
模块二：端到端管控的“四阶将控”实战轮廓
2.1全流程四阶将控塔模型
一阶买方：准入将控层
CAPM模型
买方信用隐患定价公式
买方隐患评级四维漏斗：
• 主体资质
• 财务健康
• 历史履约
• 业界隐患
抓手运用：《买方隐患评级表》
二阶合同：要害条款将控层
债权保障三大防线：
• 预付款防线覆盖资金成本
• 进度款防线防止在途资产资本化
• 交付后防线减少资金占用
抓手运用：《合同要害条款清单》
三阶进程：监控预警层
存货监控：ABC-FMR分类将控法以及运用解读
应收账款监控：账龄分级预警阈值
抓手运用：《履约证据链固化指南》
实例：格力电器存货管控JIT模型
四阶清收闭环将控层
《民法典》第642条（留置权行使要件）
财产保全成本效益模型
抓手运用：《诉前保全操作指引》
以上结合实际实例和抓手运用解说
2.2部门责任理论边界
市场端核心责任：
• 买方信用评级模型运用
• 合同付款节点和违约条款规划
财务端核心支持：
• 历史回款资料验证模型
• 现金流缺口还原测算
法务端核心保障：
• 债权保障条款合规审查
• 财产保全法律路径规划
模块三：国企清收“组合拳”：从证据到执行的破局之道
3.1清收手段路径
法律清收三大支柱解读：
• 优先受偿权理论（《民法典》第807条）
• 物权期待权理论（最高法院第72号指导实例）
• 执行异议破解模型（2024《民事执行新规》第18条）
3.2法财税交叉理论要点
债务重组理论轮廓：
• 以物抵债物权转移时点认定
• 债务豁免所得税处理：财税〔2009〕59号文特殊性税务处理规则
典型实例：大型汽车借助装置抵债方案节省税费200余万元（增值税留抵税额抵扣）
模块四：效管控架构：从“被动压降”到“主动创效”的跃迁
4.1考核激励模型
EVA挂钩公式：
绩效奖金=基数×[1(实际两金占比业界出色值)/(业界平均值业界出色值)]
清欠抵押金制度
实例：中某集团对抓手和制度的运用
4.2系统化管控架构
“三线合一”系统推演：
• 业务线
• 财务线
• 法务线
文件解读：公司内部将控基本规范（财会〔2008〕7号）
实例：中交建对三线合一的运用
综合实例：中某集团两金压降系统工程
老师简介
Introduction to lecturers
弄懂更多
博闻智咨询|尹立老师
适合谁听
国有公司经营负责人、市场/财务/法务核心管控层。建议同一家企业 3 人以上同来，课堂上直接改造本企业的实际问题——单人参加也能学到方法，但带不走可用的成果。
交付流程
课前：顾问访谈 2 位管理者，收集现状与问题清单，讲师据此调整案例。课中：讲授与演练各占一半，产出可直接用的工具与方案。课后：7 天内提交改进建议，30 天内一次线上答疑。