课程背景
基金销售是银行一线事务人员的要害事务之一，但随着投资人市场认知的渐次完善，以及基金货品复杂度的持续拉升，基金销售越来越具挑战性。
挑战一：基金货品越来越复杂，很多从业人员并没有真的读懂基金货品的底层推演，这可能是金融理论功底的问题，也可能是没有跟上金融市场革新的步伐。这样导致的后果是无法很好地回应投资人的问题。
挑战二：现在单从货品本身去促成销售已经很难，很多投资人考虑的是为何他
/她需要这款货品？这就要求从业人员有本领从更宏观的角度去解说货品的价值，而“资产配置”正是这样的一套办法论。
本课将协助您和队伍重新梳理基金市场，力争做到
“理论有系统，实操有路径，训练有成效”。
“理论有系统”，要求将不同类基金的来龙去脉阐述清楚，往细里说，具体包括底层资产的特性，以及投资打法等等等等；“实操有路径”
，课程中将重点剖析和训练怎样分解不同类基金的特点，包括其收益、隐患、期限和复杂度；
“训练有成效
”，一则借助和顾问式营销的实操流程做深度结合，二则借助真实的高净值买方配置实例，让参训者充分训练到不同基金在财富管控中的运用流程和具体话术。
相信借助本课的训练，参训者将被赋予更系统、更深刻的权益类基金，债券类基金认知，并融合顾问式营销、资产配置等等轮廓，以兼具专精高度和平实语言的方式服务买方或者提供咨询。
课程收益
● 深刻体悟基金货品解读本领和顾问营销充分融合的意义以及要害节点；
● 研习权益基金的底层推演和投资打法，明辨收益、隐患、期限和复杂度；
● 研习债券基金的底层推演和投资打法，明辨收益、隐患、期限和复杂度；
● 高净值买方配置基金货品的实例拆解，让参训者鲜活研习流程和具体话术。
课程大纲
首讲：资产配置理论基础
一、分散投资的悖论
二、方略性资产配置和战术性资产配置的特征和区别
1. 概念引入
2. 美林时钟
3. “方略-战术”两者比较
三、核心资产配置和卫星资产配置的特征和区别
1. “核心-卫星”组合
2. “方略-战术”和“核心-卫星”的区别和联系
四、资产配置
——七要素法
次讲：权益类基金深度拆解
一、权益类二级市场主要投资打法
1. 股票（对冲）打法
2. 固定收益
3. 管控期货
4. 相对价值
5. 经过驱动
6. 宏观打法
7. 组合基金
5. 复合打法
二、权益类私募基金
1. 私募基金的种类
2. 阳光私募货品简述
3. 桥水基金货品概述
实战训练：
阳光私募货品拆解解读
三讲：债券理论基础
一、债券种类（按照发行主体）
1. 政府债券
2. 金融债券（人民银行、银保监会）
3. 公司债（发改委）
4. 公司债（证监会）
5. 非金融公司债务融资抓手（交易商协会）
6. 其他
二、债券种类（按照付息方式）
1.
零息债券、
2
.
定息债券，
3. 浮息债券
三、债券种类（按照偿还期限）
1.
短期债券、
2
.
中期债券，
3
. 长期债券
四、债券种类（按照利率确定方式）
1.
固定利率债券，
2
. 浮动利率债券
五、债券种类（按照债券形态）
1.
实物债券（不记名债券），
2
.
凭证式债券，
3
. 记账式债券
六，债券收益来源
1. 经济周期不同阶段配置债券的价值
2. 家庭生命周期不同阶段配置债券的价值
3. 票息收入
4. 价差收入
5. 骑乘收益
四讲：债券类基金深度拆解
一、债券类货品主要投资打法
1. 固定收益
2. 管控期货
3. 相对价值
4. 经过驱动
5. 宏观打法
6. 组合基金
7. 复合打法
二、债券类货品分类
1. 私募基金
2. 公募基金
3. 开放式基金
4. 封闭式基金
5. 分级基金
实战训练：
债券类货品拆解解读
五讲：基金的通用评价办法
1. 基金经理
2. 投资风格
3. 四分位排名
4. Alpha阿尔法
5. Beta贝塔
6. TR指标
7. SR指标
8. JM指标
9. IR指标
第六讲：用资产配置办法助推销售
一、财富管控市场的客群拆解
1. 9类典型买方
2.
行为模式拆解法（客群
）
3. 生命周期拆解办法
4. 财富量级拆解法
二、
PPF拆解法
1. 弄懂过去
2. 拆解现在
3. 展望未来
三、解说资产配置要则的前期准备事务
1.
宏观经济
/大类资产配置报告的准备
2. 按照买方资产量级分类碰头
3. 解读当前的资产配置建议书
4. 投资者交流
四、资产配置要则的交流流程
1. 上一年投资收束
2.
解说本期宏观经济环境
/大类资产/小类资产的表现预测
3. 解说本买方的资产配置
4. 促成的要害要素和投顾最常用的抓手包
实战训练：
定位担当
——高净值买方的资产配置建议
老师简介
Introduction to lecturers
弄懂更多
博闻智咨询|林时凯老师
适合谁听
金融机构（银行、证券、保险、信托、第三方财富、互联网金融公司等等）需要研习基金货品的职场人士。建议同一家企业 3 人以上同来，课堂上直接改造本企业的实际问题——单人参加也能学到方法，但带不走可用的成果。
交付流程
课前：顾问访谈 2 位管理者，收集现状与问题清单，讲师据此调整案例。课中：讲授与演练各占一半，产出可直接用的工具与方案。课后：7 天内提交改进建议，30 天内一次线上答疑。